一种新的基于VaR的风险度量WES

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• 出版年：2008
• 作者：杨立；胡明昊；任九泉
• 单位1：西安交通大学理学院
• 出生年：1979
• 学历：硕士研究生
• 语种：中文
• 作者关键词：风险管理；一致性风险度量；VaR；WES
• 起始页：585
• 总页数：5
• 刊名：桂林工学院学报
• 是否内版：否
• 刊频：季刊
• 创刊时间：1981
• 主办单位：桂林工学院
• 主编：阮百尧
• 地址：广西桂林市建干路12号
• 邮编：541004
• 电子信箱：xbz@glite.edu.cn
• 卷：28
• 期：4
• 期刊索取号：P206.6 489
• 数据库收录：美国《化学文摘》（CA）收录；美国《剑桥科学文摘》（CSA）收录；美国《地质学题录与索引》（BIG）收录
• 核心期刊：全国中文核心期刊；中国科技核心期刊

摘要

阐述了VaR作为风险度量工具的优缺点，针对VaR的不足，介绍了近期一些关于一致性风险度量方面的研究成果，并对各类模型的优缺点进行了对比分析。在此基础上，给出了一种合理风险度量模型应该满足的基本性质：凸性和单调性。针对这两条性质，结合投资者的投资行为与心理因素，引入了一种更贴合实际投资组合要求的新风险度量模型——指数加权期望损失(WES)，从而为金融风险管理提供了新方法和新视角。